Impactos de la Reforma Tributaria en los Incentivos Fiscales en las Industrias de Fertilizantes en Rio Grande do Sul

Maria Eduarda Costa; Milena Moscardini Nabelice Guasti Lima

DOI: 10.22167/2675-6528-202603243

Artículo derivado del Trabajo de Conclusión de Curso (TCC), con contenido basado en el trabajo original del alumno y adaptado al formato editorial de la Revista E&S con el apoyo de la herramienta ResumeAI, solución de inteligencia artificial desarrollada por el Instituto Pecege para síntesis y organización textual.

Resumen

El presente estudio analizó los impactos potenciales de la reforma tributaria sobre los incentivos fiscales aplicables a las industrias de fertilizantes en Rio Grande do Sul. El objetivo fue identificar los principales incentivos fiscales estatales, analizar las alteraciones derivadas de la reforma y evaluar sus efectos en la carga tributaria de las operaciones. La investigación adoptó un enfoque metodológico mixto, de carácter exploratorio-descriptivo, combinando análisis cualitativo y cuantitativo. Se utilizó análisis documental de la Enmienda Constitucional nº 132/2023 y legislación tributaria, complementada por un estudio de caso en una empresa del sector de fertilizantes, cuyos datos subsidiaron simulaciones. Se realizó una simulación de la incidencia del Impuesto sobre Bienes y Servicios (IBS) y de la Contribución sobre Bienes y Servicios (CBS), considerando alícuotas estimadas y la reducción sectorial prevista para insumos agropecuarios. Los resultados evidenciaron un cambio en la lógica de los incentivos fiscales, con la sustitución de beneficios directos por un sistema de no acumulación y mayor potencial de aprovechamiento de créditos. Sin embargo, el impacto de la reforma no se mostró uniforme, estando directamente relacionado con la estructura operacional de las empresas y la naturaleza de los proveedores. Se concluyó que la competitividad del sector dependerá de la gestión eficiente de la cadena de créditos y de la reorganización de las operaciones, exigiendo adaptación de las empresas a las nuevas reglas propuestas por la Reforma Tributaria.

Palabras clave: CBS; Crédito tributario; IBS; ICMS; No acumulabilidad.

1. Introducción

La estructura del sistema tributario brasileño es frecuentemente señalada como uno de los factores que contribuyen a la elevada complejidad del entorno fiscal en el país, generando costos significativos para el cumplimiento de las obligaciones tributarias por parte de las empresas. Este entorno intrincado exige considerable tiempo y recursos. Por ejemplo, las empresas en Brasil dedican, en promedio, aproximadamente 1.501 horas anuales al cumplimiento de las exigencias fiscales federales, un volumen sustancialmente superior a las cerca de 159 horas observadas en países integrantes de la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económicos (Costa y Oliveira, 2024).

Parte de esta complejidad se deriva del elevado número de tributos que gravan el consumo, como el Impuesto sobre la Circulación de Mercancías y Servicios (ICMS), el Impuesto sobre Productos Industrializados (IPI), el Programa de Integración Social (PIS) y la Contribución para el Financiamento de la Seguridad Social (COFINS) (Souza y Moura, 2024). La coexistencia de estos tributos puede generar acumulaciones, incidencia en cascada y un aumento de la litigiosidad tributaria, culminando en el fenómeno ampliamente conocido como “guerra fiscal” entre las entidades federativas. En respuesta a este escenario, la Enmienda Constitucional nº 132/2023 (Brasil, 2023) fue promulgada, iniciando la transición hacia un modelo de Impuesto sobre el Valor Añadido (IVA) dual, compuesto por el Impuesto sobre Bienes y Servicios (IBS) y la Contribución sobre Bienes y Servicios (CBS). La propuesta tiene como objetivo promover una mayor simplificación, además de garantizar neutralidad, transparencia y eficiencia al sistema tributario, buscando reducir la guerra fiscal al limitar incentivos no uniformes y dirigir la recaudación al destino (Abraham y Lannes, 2024).

Estos cambios pueden generar desafíos e incertidumbres para el sector de fertilizantes en el Estado de Rio Grande do Sul, históricamente dependiente de incentivos fiscales, tanto estatales (ICMS) como federales (PIS/COFINS). Se observa que el sector se beneficia de mecanismos como exenciones, diferimientos en las operaciones internas y reducciones en la base de cálculo del ICMS en operaciones interestatales, lo que contribuye a su competitividad en el mercado. La sustitución de los incentivos fiscales por mecanismos de naturaleza presupuestaria, como el Fondo de Desarrollo Regional (FDR), según lo previsto en la Enmienda Constitucional nº 132/2023 (Brasil, 2023), representa una alteración en la forma de intervención estatal, con potenciales reflejos en la competitividad regional del sector (Bonatto y Schreiber, 2026; Tonetto et al., 2025).

Ante este contexto, la transición al nuevo modelo tributario, con la introducción del IBS y la CBS, implica una redefinición de la lógica de los incentivos fiscales y de la sistemática de créditos a lo largo de la cadena productiva. La comprensión de los impactos de esta reforma es fundamental para las empresas del sector de fertilizantes, que necesitarán adaptar sus estrategias y operaciones a las nuevas reglas. En este escenario, el presente estudio busca responder a la siguiente pregunta: ¿de qué forma la reforma tributaria podrá impactar los incentivos fiscales actualmente utilizados por las industrias de fertilizantes en el estado de Rio Grande do Sul? La relevancia de este estudio reside en la necesidad de comprender las implicaciones de estos cambios para la sostenibilidad económica y la competitividad de un sector vital para la economía de Rio Grande do Sul, que tradicionalmente se apoya en un complejo sistema de beneficios fiscales.

De esta forma, el presente trabajo se justifica por la urgencia de analizar las transformaciones tributarias y sus efectos directos sobre un segmento productivo estratégico. Así pues, el objetivo de este trabajo consiste en analizar los impactos potenciales de la reforma tributaria, instituida por la Enmienda Constitucional nº 132/2023 (Brasil, 2023), sobre los incentivos fiscales del sector de fertilizantes de Rio Grande do Sul, considerando el fin de la guerra fiscal, la redistribución de competencias entre las entidades federativas y los posibles cambios en el ambiente tributario.

2. Material y Métodos

La investigación realizada tuvo naturaleza aplicada y adoptó un enfoque metodológico mixto, que combinó elementos cualitativos y cuantitativos. En cuanto a los objetivos, el estudio se caracterizó como exploratorio-descriptivo, buscando analizar los impactos potenciales de la reforma tributaria sobre los incentivos fiscales del sector de fertilizantes en Rio Grande do Sul. La estrategia de investigación principal consistió en un estudio de caso, complementado por análisis documental y simulaciones.

En la dimensión cualitativa, la investigación se basó en un análisis bibliográfico y documental exhaustivo. Se realizó un relevamiento de la legislación vigente pertinente a la reforma tributaria y a la tributación específica del sector de fertilizantes. Este procedimiento tuvo como objetivo comprender el marco legal y los cambios propuestos que afectan el entorno fiscal de las industrias.

Los documentos analizados incluyeron la Enmienda Constitucional nº 132/2023 (Brasil, 2023), que instituyó la reforma tributaria, y normas estatales del Impuesto sobre la Circulación de Mercancías y Servicios (ICMS), como los Convenios ICMS nº 100/1997 (CONFAZ, 1997) y nº 26/2021 (CONFAZ, 2021), además del Reglamento del ICMS del Estado de Rio Grande do Sul (Rio Grande do Sul, 1997). También se examinaron normas federales, como la Ley nº 10.637/2002 (Brasil, 2002), la Ley nº 10.833/2003 (Brasil, 2003) y el Decreto nº 7.212/2010 (Brasil, 2010), que regulan el PIS, la COFINS y el IPI, respectivamente.

La dimensión cuantitativa del estudio incorporó datos provenientes de un estudio de caso aplicado a una empresa del sector de fertilizantes. Esta empresa, ubicada en Rio Grande do Sul, fue seleccionada por su representatividad en el segmento y por la disponibilidad de información operacional relevante para el análisis propuesto. Los datos recolectados se referían a operaciones comerciales de la empresa.

Para garantizar la confidencialidad y la privacidad de la empresa participante, se omitió su identificación y todos los datos fueron tratados de forma anonimizada. La información obtenida se utilizó para respaldar las simulaciones desarrolladas en el estudio, permitiendo la proyección de los impactos de la reforma tributaria en un escenario real de negocios.

El análisis de los datos siguió la lógica de la triangulación metodológica, integrando la información cualitativa y cuantitativa. La información cualitativa se obtuvo mediante la interpretación de la legislación y la literatura académica, mientras que la información cuantitativa se basó en indicadores fiscales y económicos de la empresa estudiada. Esta integración permitió una comprensión multifacética de los impactos potenciales de la reforma tributaria sobre los incentivos fiscales aplicables a las industrias de fertilizantes.

En el ámbito del análisis cuantitativo, se realizó una simulación de la incidencia del Impuesto sobre Bienes y Servicios (IBS) y de la Contribución sobre Bienes y Servicios (CBS). Para esta simulación, se consideraron alícuotas estimadas para los nuevos tributos, así como la reducción sectorial prevista para insumos agropecuarios, conforme a la Enmienda Constitucional nº 132/2023 (Brasil, 2023) y la Ley Complementaria nº 214/2025 (Brasil, 2025a). Los datos operativos de la empresa se aplicaron a estos parámetros para proyectar los escenarios tributarios.

Los procedimientos de simulación implicaron la aplicación de las alícuotas estimadas de IBS y CBS sobre las operaciones de la empresa, considerando las reglas de no acumulatividad y el potencial de aprovechamiento de créditos. Este proceso permitió comparar la carga tributaria bajo el régimen actual con la proyectada en el nuevo modelo, sin, sin embargo, presentar los resultados numéricos o las conclusiones de esta comparación en esta sección.

3. Resultados y Discusión

La reforma tributaria sobre el consumo, según lo delineado por Cruz (2025), introduce un cambio estructural en la incidencia de los impuestos, redirigiendo el enfoque de los incentivos fiscales hacia un sistema de créditos. Aunque Oliveira y Silva (2025) señalan la previsión de tipos impositivos reducidos para insumos agropecuarios, los impactos económicos de la reforma pueden variar significativamente, dependiendo de la estructura de costos y de la capacidad de aprovechamiento de los créditos fiscales por parte de las empresas. Este estudio, por lo tanto, detalla los resultados y la discusión sobre los impactos de la reforma tributaria en las industrias de fertilizantes de Rio Grande do Sul, comparando el régimen actual con el modelo propuesto por la CBS y el IBS.

Régimen tributario actual

En el régimen tributario vigente, las contribuciones al Programa de Integración Social (PIS) y a la Contribución para la Financiación de la Seguridad Social (COFINS) aplicables a las industrias de fertilizantes se rigen por la Ley nº 10.925/2004 (Brasil, 2004). El artículo 1º de esta ley establece una alícuota cero para los ingresos provenientes de la comercialización de fertilizantes, correctivos de suelo y otros insumos destinados a la actividad agropecuaria. Esta medida, en la práctica, elimina la necesidad de recaudar PIS y COFINS en estas operaciones, representando un beneficio fiscal directo para el sector.

En relación con el Impuesto sobre Productos Industrializados (IPI), la tributación de las industrias de fertilizantes se determina por la clasificación de los productos en la Nomenclatura Común del Mercosur (NCM), conforme a la Tabla de Incidencia del IPI (TIPI), aprobada por el Decreto nº 7.212/2010 (Brasil, 2010). El análisis reveló que la mayoría de los productos del sector se encuadran en códigos clasificados como no tributados (NT) o con alícuota cero, lo que significa que el IPI no constituye un costo efectivo relevante para las operaciones de las industrias de fertilizantes en el contexto actual.

La tributación del Impuesto sobre la Circulación de Mercancías y Servicios (ICMS) sobre los productos agropecuarios está sustancialmente influenciada por beneficios fiscales a nivel nacional. Para los fertilizantes, el Convenio ICMS n° 100/1997 (Confaz, 1997), consolidado por el Convenio ICMS n° 26/2021, y el Reglamento del ICMS de Rio Grande do Sul (Rio Grande do Sul, 1997) establecen la reducción de la base de cálculo en operaciones interestatales. Hasta 2024, esta sistemática resultó en cargas tributarias efectivas variables, pero a partir de 2025, la carga tributaria efectiva para operaciones interestatales con fertilizantes se estandarizó en 4%, independientemente de la unidad federativa de destino.

En las operaciones internas en Rio Grande do Sul, los fertilizantes generalmente están sujetos al régimen de diferimiento del ICMS, lo que significa que el impuesto no se recauda en la salida de la mercancía de la industria, sino que se transfiere a una etapa posterior de la cadena productiva. Este tratamiento favorece el flujo de caja de las empresas, aunque no configure una exención. Para otros insumos agrícolas, como inoculantes y coadyuvantes, las operaciones internas en el estado están, por regla general, exentas de ICMS.

En las operaciones interestatales con inoculantes y coadyuvantes, se aplica la reducción de la base de cálculo, generalmente en un 60%, resultando en una base imponible del 40%. Sobre esta base, incide la tasa de impuesto interestatal, lo que genera una carga tributaria efectiva variable, situándose, en general, entre el 2,80% y el 4,80%, dependiendo de la región de destino. Esta diferenciación de tratamiento entre fertilizantes y otros insumos agrícolas refleja la complejidad y la especificidad de los beneficios fiscales aplicados al sector.

El análisis de la tributación actual de los principales productos del sector de fertilizantes revela que, en general, los fertilizantes presentan alícuota cero de PIS/COFINS y ausencia de carga relevante de IPI. El ICMS, a su vez, se difiere o exime en las operaciones internas en Rio Grande do Sul y tiene una carga tributaria efectiva reducida en las operaciones interestatales. Se observó que, en los ejercicios de 2023 y 2024, la tributación de los fertilizantes interestatales varió debido a la reducción progresiva de la base de cálculo, estabilizándose en 4% a partir de 2025.

Por otro lado, productos como inoculantes y adyuvantes mantienen la sistemática de reducción de la base de cálculo en las operaciones interestatales, con cargas tributarias efectivas que varían entre 2,80% y 4,80%, especialmente entre las regiones Norte/Nordeste y Sur/Sudeste. Esta distinción resalta la granularidad de los incentivos fiscales existentes, que están diseñados para atender las particularidades de cada tipo de insumo agropecuario y su relevancia para la producción agrícola.

Sin embargo, la revisión de beneficios fiscales promovida por la Ley Complementaria n° 224/2025 (Brasil, 2025b) y regulada por el Decreto nº 12.808/2025 (Brasil, 2025c) y por la Instrucción Normativa RFB nº 2.305/2025 (Brasil, 2025d) resultó en la limitación parcial de algunos incentivos federales. Operaciones con insumos agropecuarios, anteriormente sometidas a la alícuota cero de PIS y COFINS, pasaron a tener una incidencia residual de aproximadamente 10% de las alícuotas ordinarias. En el régimen no acumulativo, el PIS pasó a tener una alícuota efectiva de 0,165% y la COFINS de 0,760%. En el régimen acumulativo, las alícuotas efectivas fueron de 0,065% para el PIS y 0,300% para la COFINS. Esta alteración, aunque parcial, implica un aumento proporcional de la carga tributaria sobre estas operaciones.

Crédito del Régimen Actual

En el régimen tributario actual, los beneficios fiscales de PIS, COFINS e IPI permiten que las industrias de fertilizantes adquieran insumos productivos, como materias primas y embalajes, sin la incidencia de estos tributos. La Ley nº 10.925/2004 (Brasil, 2004) otorga alícuota cero o no incidencia sobre los ingresos del sector, lo cual se operacionaliza mediante la declaración de destino de los insumos a la producción. Esta sistemática contribuye a la reducción de los costos industriales, dado que las salidas de los productos tampoco son efectivamente tributadas, garantizando un flujo de producción más eficiente y con menor carga fiscal.

El aprovechamiento de créditos de ICMS, por otro lado, es más restringido. La legislación estatal permite el acreditamiento del ICMS que incide sobre insumos directamente utilizados en la producción, incluso cuando las salidas están exentas o diferidas, sin la exigencia de estorno. Sin embargo, los gastos no directamente relacionados con la producción, como gastos administrativos, comerciales y de postventa (comisiones, servicios externalizados), generalmente no generan derecho a crédito de ICMS. Esto significa que parte de los costos soportados por las industrias no puede ser recuperada tributariamente, según el Reglamento del ICMS de Rio Grande do Sul y los Convenios ICMS n° 100/1997 y n° 26/2021 (Rio Grande do Sul, 1997; CONFAZ, 1997; CONFAZ, 2021).

Machado (2004) explica que la naturaleza no acumulativa del ICMS permite la compensación de valores pagados en etapas anteriores de la cadena productiva, mecanismo regulado por la Ley Complementaria nº 87/1996. Sin embargo, la efectividad de este régimen de acreditamiento depende de la regulación infraconstitucional, especialmente en cuanto a las hipótesis de aprovechamiento de créditos sobre bienes del activo permanente e insumos. Esta dependencia de reglas complementarias aumenta la complejidad del sistema y limita el aprovechamiento integral de los créditos por las empresas, generando desafíos en la gestión tributaria del sector.

Incentivos Fiscales Estatales y Desarrollo Económico en Rio Grande do Sul

Bonatto y Schreiber (2026) resaltan la función extrafiscal de los incentivos fiscales estatales, que inducen comportamientos económicos y estimulan inversiones y prácticas sostenibles, especialmente en sectores industriales con impacto ambiental significativo, como el de fertilizantes. Programas como el FUNDOPEM/RS (Fondo Operación Empresa del Estado de Rio Grande do Sul) son ejemplos de instrumentos de fomento a la expansión industrial, cruciales para atraer y mantener inversiones en el estado. Sin embargo, la efectividad de estos incentivos se ve limitada por la dificultad de monitoreo y medición de resultados, lo que exige una reevaluación en el contexto de la reforma tributaria.

Tonetto et al. (2025) demuestran que la eficiencia de los incentivos fiscales varía entre los sectores económicos, con efectos no uniformes, lo que es particularmente relevante para la industria de fertilizantes. Los autores también destacan que estos incentivos están insertos en un contexto de guerra fiscal entre los estados, práctica que tiende a ser mitigada con la adopción del principio del destino en la reforma tributaria. En este escenario, los mecanismos de estímulo económico tienden a migrar de instrumentos tributarios a mecanismos de naturaleza presupuestaria, alterando la dinámica de apoyo al desarrollo regional.

Actualmente, el desarrollo regional en Rio Grande do Sul está ampliamente impulsado por incentivos fiscales vinculados al ICMS, que funcionan como herramientas para atraer inversiones y estimular la actividad económica. Con la promulgación de la Enmienda Constitucional nº 132/2023 (Brasil, 2023), se instituyó el Fondo de Desarrollo Regional (FDR), que tiene como objetivo reducir las desigualdades regionales y financiar proyectos de desarrollo, sustituyendo gradualmente la lógica de los incentivos fiscales basados en la renuncia de ingresos tributarios por un sistema de asignación de recursos presupuestarios.

La Enmienda Constitucional (Brasil, 2023) prevé que el funcionamiento del FDR se detallará mediante legislación complementaria, lo que indica que su operacionalización aún está en construcción. Mientras que los nuevos tributos ya han sido regulados por la Ley Complementaria nº 214/2025 (Brasil, 2025a), el FDR aún presenta indefinición normativa. Esta incertidumbre puede generar dudas sobre su aplicación práctica y su papel como instrumento sustitutivo de los incentivos fiscales, creando un escenario de riesgo para las empresas que basaron su competitividad en beneficios fiscales y que ahora necesitan reevaluar la viabilidad económica de sus operaciones.

Tributación en el nuevo modelo: CBS e IBS en las industrias de fertilizantes

La reforma tributaria, aprobada por la Enmienda Constitucional nº 132/2023 (Brasil, 2023) y regulada por la Ley Complementaria nº 214/2025 (Brasil, 2025a), sustituye los tributos sobre el consumo por un sistema estructurado en la Contribución sobre Bienes y Servicios (CBS) y el Impuesto sobre Bienes y Servicios (IBS). Este cambio altera la forma de incidencia y la lógica de recaudación a lo largo de la cadena productiva. Cruz (2025) destaca que la implementación de un modelo de impuesto sobre el valor agregado representa una reorganización estructural del sistema tributario brasileño, con impactos significativos para sectores que históricamente operan bajo regímenes diferenciados de tributación.

El nuevo modelo tributario (Brasil, 2023) adopta la lógica del Impuesto sobre el Valor Añadido (IVA), con incidencia no acumulativa y derecho al crédito a lo largo de la cadena. Oliveira y Silva (2025) afirman que este modelo busca reducir distorsiones del sistema actual, especialmente aquellas relacionadas con la multiplicidad de tributos y la existencia de regímenes diferenciados. Para las industrias de fertilizantes, esta alteración sustituye el modelo actual, basado en incentivos específicos, por una sistemática centrada en la compensación de los tributos pagados en las etapas anteriores, promoviendo mayor neutralidad y transparencia.

La ampliación del derecho al crédito es uno de los elementos centrales de la reforma, según Cruz (2025). El aprovechamiento amplio de los créditos tiene como objetivo evitar la acumulabilidad y conferir mayor transparencia a la carga tributaria incidente sobre los bienes. Los gastos que actualmente no generan derecho a crédito pasarán a integrar la base de compensación en el nuevo modelo, alterando la dinámica de cálculo de los tributos para las industrias de fertilizantes. Este cambio representa una oportunidad para las empresas de recuperar más costos tributarios, pero también exige una adaptación profunda de sus procesos de gestión fiscal.

La Ley Complementaria n° 214/2025 (Brasil, 2025a) establece una reducción del 60% en las alícuotas del CBS y del IBS para bienes considerados esenciales, incluidos los insumos agropecuarios. Para que esta reducción se aplique, los productos deben estar correctamente encuadrados en los códigos de la Nomenclatura Común del Mercosur (NCM) indicados en los anexos de la legislación de la reforma. En el caso de las industrias de fertilizantes, el beneficio está condicionado al cumplimiento de las exigencias regulatorias del sector, especialmente a la necesidad de registro de los productos ante el Ministerio de Agricultura y Ganadería.

Los productos típicos de las industrias de fertilizantes, incluidos fertilizantes minerales, inoculantes y otros insumos agrícolas, están expresamente relacionados en los anexos de la legislación de reforma tributaria, como el Capítulo 31 (Artículo 2) para fertilizantes y el Capítulo 38.08 (Artículo 6) para insecticidas, fungicidas, esparcidores adhesivos, estimuladores e inhibidores de crecimiento. La aplicación de la alícuota reducida depende del correcto encuadramiento del producto en el respectivo código NCM y del cumplimiento de las exigencias regulatorias específicas del sector. La correcta clasificación fiscal se vuelve crucial para evitar la pérdida de beneficios, glosa de créditos y multas.

Las tasas de la CBS y del IBS no se fijan previamente en la legislación, sino que se definen durante el período de transición mediante un mecanismo de calibración para mantener la recaudación de los tributos sustituidos. El Ministerio de Hacienda (2024) estableció criterios para el cálculo de las tasas de referencia, que se ajustarán para recomponer la recaudación anterior. A efectos de simulación en este estudio, se adoptaron porcentajes estimados del 9,3% para la CBS y del 18,7% para el IBS, totalizando el 28%, sobre los cuales se aplicó la reducción del 60% para insumos agropecuarios, resultando en una tasa efectiva del 11,20%.

La simulación comparativa entre la tributación actual del ICMS y la estimada para la CBS/IBS, considerando el período de 2023 a 2025, reveló cambios significativos. En el régimen actual, las operaciones internas en Rio Grande do Sul con fertilizantes no generan recaudación de ICMS debido al diferimiento, y inoculantes y adyuvantes están exentos. En las operaciones interestatales, los valores calculados reflejan cargas tributarias efectivas reducidas. En 2023, el valor total de ICMS calculado fue de R$ 470.853,35, mientras que el valor simulado para CBS/IBS fue de R$ 2.087.765,06. En 2024, el ICMS totalizó R$ 359.922,20 y el CBS/IBS R$ 1.686.679,52. Para 2025, el ICMS fue de R$ 240.966,55 y el CBS/IBS de R$ 1.266.594,17. Estos datos indican que, aunque los valores de ambos impuestos disminuyen a lo largo del tiempo, la carga tributaria simulada para el nuevo modelo es consistentemente superior a la del ICMS en el régimen actual.

La complejidad de las hipótesis de aplicación de la reducción de tipos impositivos y del diferimiento del IBS y de la CBS en las operaciones con insumos agropecuarios exigió una sistematización de las reglas. El tratamiento tributario aplicable varía según la naturaleza del adquirente y su encuadramiento. Por ejemplo, las operaciones entre contribuyentes sujetos al régimen regular generalmente aplican el diferimiento, posponiendo el pago. Para los productores rurales no contribuyentes, el tratamiento puede implicar diferimiento o incidencia con reducción de tipos impositivos, dependiendo de las condiciones establecidas en la legislación y de las etapas subsecuentes de la cadena productiva.

No acumulabilidad y régimen de créditos en la CBS y en el IBS

En el modelo propuesto, la liquidación de los impuestos sigue la lógica de la no acumulación, permitiendo el aprovechamiento de créditos en las adquisiciones de insumos, bienes y servicios, según lo previsto en los artículos 47 a 56 de la Ley Complementaria nº 214/2025 (Brasil, 2025a). Este aprovechamiento está directamente ligado a la incidencia de la CBS y del IBS en la etapa anterior de la cadena, y su tratamiento tributario puede variar, incluso en los casos de diferimiento. La ampliación del régimen de acreditamiento en el modelo CBS/IBS impacta directamente el flujo de caja de las empresas, ya que la recuperación de los créditos depende de la incidencia tributaria en las etapas anteriores, pudiendo generar desajustes financieros a lo largo de la cadena productiva.

El análisis de los datos de la empresa objeto del estudio, que opera bajo el régimen de Beneficio Presumido, permitió identificar los gastos más relevantes y su potencial de acreditamiento en el modelo de la CBS y del IBS, considerando que, en el régimen actual, no hay aprovechamiento de créditos de PIS y COFINS. Se verificó que gastos como salarios y comisiones (predominantemente pagados a personas físicas) no generan crédito. Sin embargo, fletes, servicios de terceros y marketing pueden generar acreditamiento, siempre que sean contratados de proveedores sujetos a la CBS y al IBS. Esto demuestra que la eficiencia tributaria en el nuevo modelo está directamente relacionada con la elección de los proveedores y la naturaleza de los gastos, desplazando la planificación tributaria al campo operacional.

La simulación del aprovechamiento de créditos para gastos específicos ilustra esta dinámica. Para fletes, con un valor de R$ 350.000,00, el crédito actual de ICMS era de R$ 26.075,00 (7,45%). En el modelo CBS/IBS, el crédito simulado es de R$ 39.200,00 (11,20%), condicionado a que la transportadora sea contribuyente. Para comisiones, con un valor de R$ 1.300.000,00, no hay crédito en el régimen actual ni en el nuevo modelo, ya que los pagos a personas físicas no generan crédito. Para marketing, con un valor de R$ 300.000,00, no hay crédito actual, pero en el nuevo modelo, el crédito simulado es de R$ 33.600,00 (11,20%), si se contrata a persona jurídica contribuyente.

Se observa que el aprovechamiento de créditos en el nuevo modelo no es uniforme entre los gastos analizados, estando condicionado a la incidencia del CBS y del IBS en la etapa anterior de la cadena. Esto significa que el derecho al crédito depende no solo de la naturaleza del gasto, sino también del encuadramiento tributario del proveedor y de la efectiva tributación de la operación. Aunque el nuevo modelo amplía el derecho al crédito, su efectividad puede presentar limitaciones prácticas, especialmente en situaciones que involucran a proveedores no sujetos a tributación, como personas físicas, impactando la carga tributaria final de la empresa.

En el contexto de la transición al nuevo modelo tributario, la legislación prevé mecanismos para la preservación y el aprovechamiento de los saldos acreedores acumulados en el régimen anterior. La operacionalización de estos créditos, incluyendo plazos y criterios de utilización, está condicionada a la reglamentación complementaria. La continuidad del aprovechamiento de los créditos está, por lo tanto, vinculada a las disposiciones que se establecerán en el ámbito infraconstitucional, lo que añade un elemento de incertidumbre para las empresas en la gestión de sus pasivos y activos tributarios.

En resumen, la reforma tributaria representa un cambio paradigmático para las industrias de fertilizantes en Rio Grande do Sul, sustituyendo incentivos fiscales directos por un sistema de no acumulación y ampliación de créditos. Aunque el nuevo modelo ofrece mayor potencial de acreditamiento en diversos gastos, su efectividad depende de la estructura operativa de las empresas y de la naturaleza de los proveedores. La competitividad del sector pasará a ser determinada por la gestión eficiente de la cadena de créditos y por la reorganización de las operaciones, exigiendo adaptación estratégica y operativa de las empresas a las nuevas reglas tributarias.

4. Conclusión

El presente estudio analizó los impactos potenciales de la reforma tributaria sobre los incentivos fiscales aplicables a las industrias de fertilizantes en Rio Grande do Sul. Se verificó que el régimen tributario anterior se caracterizaba por beneficios directos, como alícuota cero de PIS/COFINS, ausencia de carga relevante de IPI y reducciones o diferimientos de ICMS en operaciones específicas. Sin embargo, la Enmienda Constitucional nº 132/2023 y su reglamentación promovieron un cambio paradigmático, sustituyendo esta lógica por un sistema de no acumulatividad basado en la Contribución sobre Bienes y Servicios (CBS) y el Impuesto sobre Bienes y Servicios (IBS). La simulación realizada evidenció que, incluso con la previsión de alícuotas reducidas para insumos agropecuarios, la carga tributaria simulada en el nuevo modelo se mostró consistentemente superior a la del ICMS en el régimen actual. Se observó que la ampliación del derecho al crédito, aunque significativa, no es uniforme y depende de la naturaleza del gasto y del encuadramiento tributario de los proveedores, desplazando la planificación tributaria a la gestión operativa de la cadena.

La principal contribución del trabajo reside en demostrar que la competitividad de las industrias de fertilizantes en Rio Grande do Sul dependerá menos de beneficios fiscales directos y más de la capacidad de reorganización de las operaciones y de la gestión eficiente de la cadena de créditos. Sin embargo, el estudio tiene limitaciones, como la utilización de alícuotas estimadas para el CBS y el IBS, que no tienen carácter normativo definitivo, y la simplificación analítica que no consideró todas las particularidades del principio del destino o del diferimiento para los nuevos tributos en la simulación cuantitativa. Además, el análisis se basó en un único estudio de caso, lo que restringe la generalización de los resultados. Se sugiere para estudios futuros la investigación de los impactos de la reforma con base en las alícuotas definitivas, el análisis de la operacionalización completa del Fondo de Desarrollo Regional y la evaluación de los efectos en empresas con diferentes estructuras operativas y regímenes tributarios, a fin de profundizar la comprensión sobre la adaptación estratégica necesaria al sector.

Referencias Bibliográficas

Abraham, M.; Lannes, C.T.B. 2024. Incentivos Fiscais ao Meio Ambiente na Reforma Tributária e o Imposto Seletivo. Revista Direito Tributário Atual v. 57.

Brasil. 2023. Emenda Constitucional n. 132/2023, de 20 de dezembro de 2023. Dispõe sobre Alteração ao Sistema Tributário Nacional. Diário da União, Brasília, 20 dez. 2023. Disponível em: https://www.planalto.gov.br/ccivil_03/constituicao/emendas/emc/emc132.htm. Acesso em: 12 out.2025.

Costa, L. C. P; Oliveria, A. R.J. 2024. A reforma tributária e os novos princípios de Direito Tributário. Revista Contribuciones a Las Ciencias Sociales, São José dos Pinhais, v.17, n.13, p. 01-25, 2024

Sousa, A. F. S; Moura, P.L.A.de L. 2024. Impactos da Reforma Tributária e o fim da guerra fiscal no âmbito do ICMS. Revista Foco, v.17 n.1, e 7121, p.01-17, 2024.

Artículo proveniente del Trabajo de Conclusión de Curso de la Especialización en Gestión Tributaria del MBA USP/Esalq

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